商业计划书中现金流量表及其分析方法

现金流量表及其分析方法

2.9.6.3. 现金流量表

现金流量表是表示在一个固定时期内企业的现金（包含银行存款）的增减变动情况。

A.意义及作用

a.弥补了资产负债表信息量的不足；

通过编制现金流量表，现金变动原因的信息得到充分的揭示。

b.便于从现金流量的角度对企业进行考核；

现金流量表划分经营活动、投资活动、筹资活动，按类说明企业一个时期流入多少现金，流出多少现金及现金流量净额。

c.可清晰地了解企业筹措现金、生成现金的能力。

B.分析方法

对现金流量表的分析，既要分析其内部构成，又要结合损益表和资产负债表进行综合分析，进而全面、客观地评价企业的财务状况和经营业绩。

A.经营活动产生的现金流量分析。

a.将销售商品、提供劳务收到的现金与购进商品、接受劳务付出的现金进行比较。

在企业经营正常、购销平衡的情况下，比率大，说明企业的销售利润大，销售回款良好，赚取现金能力强。

b.将销售商品、提供劳务收到的现金与经营活动流入的现金总额比较，可大致说明企业产品销售现款占经营活动流入的现金的比重有多大。比重大，说明企业主营业务突出，营销状况良好。

c.将本期经营活动现金净流量与上期比较，增长率越高，说明企业成长性越好。

B.投资活动产生的现金流量分析

当企业扩大规模或开发新的利润增长点时，需要大量的现金投入，投资活动产生的现金流入量补偿不了流出量时，投资活动现金净流量为负数；但如果企业投资有效，将会在未来产生现金净流入，因此可知企业不会有偿债困难。

C.筹资活动产生的现金流量分析。

通常筹资活动产生的现金净流量越大，企业面临的偿债压力也越大；但如果现金净流入量主要来自于企业吸收的权益性资本，则不仅不会面临偿债压力，资金实力反而会增强。

D.现金流量构成分析。

a.分别计算经营活动现金流入、投资活动现金流入和筹资活动现金流入占现金总流入的比重，了解现金的主要来源。

经营活动现金流入占现金总流入比重大的企业，经营状况较好，财务风险较低。

b.分别计算经营活动现金支出、投资活动现金支出和筹资活动现金支出占现金总流出的比重，可以具体反映企业的现金用于哪些方面。

经营活动现金支出比重大的企业，其生产经营状况正常，现金支出结构较为合理。

2.9.6.4. 其它分析方法

其它分析方法还有：现金流量表与损益表比较分析法和现金流量表与资产负债表比较分析法。