安徽怀宁农村商业银行（下称怀宁农商行）拟定向发行不超过1.5亿股。
5月14日，证监会网站披露的文件显示，怀宁农商行本次定向发行的价格为1元/股，募集资金总额不超过1.5亿元。发行对象在认购股份的同时，须按照认购股份数量的0.6倍金额置换该行的不良资产。
发行对象方面，截至定向发行说明书出具日，怀宁农商行尚未确定发行对象。本次股票发行对象须符合《管理办法》、《证券、期货投资者适当性管理办法》、《中国银监会中资商业银行行政许可实施办法》（中国银监会令 2017 年第1号）、《中国银保监会农村中小银行机构行政许可事项实施办法》、《关于向金融机构投资入股的暂行规定》的其他机构或个人投资者。
截至2020年末，怀宁农商行的资产总额为153.87亿元。2020年，怀宁农商行的营业收入为2.38亿元，同比减少22.48%；归属于母公司股东的净利润为601.82万元，同比减少77.31%。
资本充足率方面，截至2020年末，怀宁农商行的资本充足率为6.39%，一级资本充足率为6.39%，核心一级资本充足率为6.39%，均不符合监管标准。
怀宁农商行的定向发行书显示，虽然报告期内，在资本净额伴随累计收益增长而增长的基础上，怀宁农商行资本充足程度指标有所提高，但该指标仍未达到监管指标的要求。怀宁农商行资本充足程度指标不达标，主要系怀宁农商行不良资产余额较大原因所致。
本次增资扩股完成后，怀宁农商行的资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率将为10.68%。
资产质量方面，怀宁农商行的定向发行书显示，截至2019年末、2020 年末，怀宁农商行的不良贷款率分别为9.85%和8.40%；拨备覆盖率分别为56.29%和61.97%。
定向发行书显示，怀宁农商行不良贷款率较高，主要是由于怀宁农商行前期偏离“支农支小”市场定位，发放大量大额贷款，内部管理、风险防控不力，造成存量贷款风险较大；另外，怀宁农商行主要面向三农经济、中小微企业提供金融服务，整体风险较大，同时由于怀宁农商行处于经济欠发达地区，贷款客户经营风险较大。
股东情况方面，截至定向发行书出具之日，怀宁农商行持股比例超过5%的股东有3家：安庆发投环保科技有限责任公司持股比例为9.86%，振发新能源科技有限公司持股比例为7.53%，池州九华农村商业银行股份有限公司持股比例为7.40%。
怀宁农商行经原安徽银监局批准于2015年1月16日正式挂牌开业，是在原安徽怀宁农村合作银行改制的基础上，引进战略投资者和吸收企业、自然人作为发起人，依法发起设立的怀宁县首家股份制地方金融机构。
