关键词：可转债关键9大要素、基本信息

可转债的9项关键要素

①代码和名称

②发行规模和发行数量

③票面金额和发行价格

④债券期限

⑤票面利率

⑥还本付息的期限和方式

⑦信用评级及担保事项

⑧转股期限

⑨初始转股价格

◈ 可转债募集说明书：（募集说明书的资料最全）

牧原股份公开发行可转换公司债券募集说明书「链接」

◈ 集思录上的简要版：

◈9项关键要素：

①代码和名称

如牧原转债，代码是127045

●沪市可转债代码前3位数是以110或113开头

*110开头对应的是沪市以600开头的股票

*113开头对应的是沪市以601和603开头的股票

●深市可转债代码前3位是以123、127、128开头

*123开头对应的是深圳创业版以300开头的股票

*127开头对应的是深圳主板以000开头的股票

*128开头对应的是深圳中小板以600开头的股票

◈ 停牌规则：

【1】沪市：

价格涨跌幅度超过20%会停牌半个小时;价格涨跌幅度超过30%将停牌至14：57分;如果停牌半小时超过14:57分，则到14:57会复牌。沪市可转债临时停牌期间不可以申报，所有申报都是废单。

【2】深市：

交易价格涨跌幅达到20%停牌30分钟;交易价格涨跌幅达到30%停牌30分钟;停牌时间超过14:57分，则到14:57会复牌。深市可转债临时停牌期间可以申报和撤销，临时停牌复牌后，会实施集合竞价。

②发行规模和发行数量

牧原转债本次发行95.5亿元。

●可转债的计数单位：

张（深市）1张=100元，x10张=1000元

手（沪市）1手=10张=1000元

③票面金额和发行价格

每张可转债面值是100元，按面值100元/张来发行。

④债券期限

可转债的期限一般是5年或者6年，具体以发行公告为主

牧原转债的期限是自发行之日起6年，即2021年8月16日至2027年8月16日。

⑤票面利率

牧原转债本次发行的票面利率：第一年 0.2%、第二年 0.4%、第三年 0.8%、第四年 1.2%、第五年 1.5%、第六年 2.0%。

一般来说，到期赎回价格包含最后一年的利息。

⑥还本付息的期限和方式

牧原转债本次发行采用每年付息一次的付息方式，到期归还本金和最后一年利息。

⑦信用评级及担保事项

*可转债的信用评级由低至高依次为A ，AA-，AA，AA ，AAA五个等级。

牧原股份主体信用评级为AA ，本次发行不提供担保。

*对于担保的规定是：

公司净资产不低于15亿元的，可以不用担保。

公司净资产低于15亿元的，需要担保。

创业版可转债不管净资产是多少，都不需要担保。

一句话总结起来就是，评级越高越好，相同评级下有担保比没担保好。

⑧转股期限

转股期，是指可转债可以转股的时间段。

牧原转债的转股期是自本次可转债发行结束之日满6个月后的第一个交易日起至可转债到期日止。

即2022年2月21日至2027年8月16日止。

⑨初始转股价格

*是指募集说明书事先约定的可转债转换成公司股票需要支付的价格。

*转股价格根据交易价格计算出来：

它的要求是不低于募集说明书公告日前20个交易日公司股票交易均价和前1个交易日公司股票交易均价。

*前20个交易日公司股票交易均价=前20个交易日公司股票交易总额/该20个交易日公司股票交易总量；

*前1交易日公司股票交易均价=前1交易日公司股票交易总额/该日公司股票交易总量。

*以上 仅作为案例演示，不作为投资建议。

一个岁月静好的插画师,追求自由人生，

如果觉得干货不错，赞赏一下呗～大恩大德，没齿难忘，哈哈哈