一、退保金有

投保人若要办理退保，保单的现金价值就会退给投保人，同时保单的保障也随之终止。由于保单生效前几年的现金价值一般是要低于所交保费的注册公司，此时退保会产生损失，因此退保时一定要谨慎。

二、保单贷款

保单贷款，一般可以贷出保单现金价值的80%。有的保险，如增额终身寿险，到了一定的保单年度后，保单的现金价值用将超过所交保费，并以3.5%的复利增长，此时按保单现金价值80%贷出的款是有可能超过所交保费的。

每一期贷款期限一般不超过6个月。贷款期满时，如果未能全部偿还保单贷款及累积利息，且保单现金价值净额大于零，未偿还注册公司的贷款及累计利息将构成新一期的保单贷款，并按届时执行的最新保单贷款利率计息。

当保单现金价值净额小于或等于零时，合同进入中止期。因此，虽然保单可以贷款，但是需要支付利息的，如果不能按时偿还，是会影自己响保单效力的。

自动垫交保费是投保人与保险公司约定的一项保险条款。当投保人没有按时交纳续期保险费，而保单当时已经具有足够的现金是价值时，保险公司以现金价值自动垫交保险费，从而使保单继续有效。相当于投保人向保险公司贷款交纳保费。

同样，当现金价值净额小于或等于零时，合同进入中止期。在这2年中止期，如果想恢复保单效力，一是要将垫交的保费及利息还上，二是还要重新进行健康告知，非常麻烦。

简单点说，减额交清就是投保人不想继续交保费了，但是又想维持保单有效，就可以把保单当时的现金价值作为保费一次性交给保险公司，这笔钱能买多少保额就算多少保额（肯定比原来的保额低），以后再也不用为了这个保险交保费了自己。

能否做减额交清，要看保险合同是否写明什么，没有写的话，这份保单就不能做减额交清。

当保险合同达到一定的条件时，投保人可以将其所获得的保险金给转换成为另外一种保险，也就是年金保险，简言之，就是将从一是什么个保险里面获得的资金给投入到另注册金外一种保险里面去，年金转换可以选择一次性将所有的保险金都转换成年金，有可以转换一部分，留下一部分。

转换的方法，依然是以现金价值为基准的。

在出险的情况下，受益人在申请保险金时，也可将保险金全部或部分转换成年金。

如：张三买了一份保额是100万元的保险，受益人是张三的母亲。张三不幸出险，母亲作为受益人获得100万元保险金。母亲考虑到以后养老的用问题，把张三的身故保险金转换成了年金，每年固定领取，以保障以后的生活。

以上就是保单现有金价值的五大作用。