家族信托基金里的财产(家族信托财产所有权)

提到家族信托，你想到的是不是巴菲特、洛克菲勒等超级富豪？还是李氏家族、肯尼迪家族呢？家族信托最早信托出现在长达2所有权5年里经济繁荣期（1982年到2007年，被称为美国第二个镀金年代）后的美国，它是一种受个人或家族的委托，代为管理、处置家庭财产的财产管理方式。

近年来家族信托也逐渐被中国富豪认可，因为它能够更好地帮助高净值人群规划“财富传承”。现实生活中，财富家族比普通百姓更容易出现财产继承、企业传承、离婚分产、遗产争夺、二代败家等风险因素，而通过家族信托安排的家族财富管理和传承能将这些风险迎刃化解。

实际上，家族信托除了委托人、受托人、受益人组成外，信托项下还会设立多层离岸控股公司（至少两层），此外，家族信托还会设“保护人”、“监察人”和“投资顾问”等角色，家族信托的基本框架结构如下：

家族信托的常见框架功能

1、家庭成员保障信托

家庭成员保障信托是将所有权个人或家庭财富的一部分独立出来为配偶、子女及其他近亲属提供稳定保障，避免对亲人的扶养受个人经营投资等风险的影响。委托人通过家族信托为父母、子女、兄家族弟姐妹提供了固定保障，为避免财产因其身故继承向远亲、姻亲流失，约定父母和里兄弟姐妹身故后受益权归委托人子女所有。具体利益分配是向受益人发放年金，也可以约定按实际情况灵活给付的具体规则。

2、跨代传承信托

此信托是将委托人的财富向其直系后代传承，第一顺位受益人为委托人子女，子女身故后由各自子女继承收益权，利益分配同样可以灵活设置，可以仅分配投资收益、永续传承，也可以每一代人分配固定金额、信托财产分完为止，或者是要求符合特定条件的后代才可以灵活特定金额或比例的基金利益。

3、婚姻风险的防范信托

常用于重组家庭避免日后析产纠纷，委托人于再婚前设立信托，给予现有子女固定保障，同时本人暂时保有部分分配权，以在身故后或达到约定条件时传承给再婚后生育的子女。

4、保险金信托

保险金信托是以人寿保单的保险金（即保险事故发生时保险公司向受益人给付的金额）作为信托财产的家族信托。相对直接拿出财产成立信托，这种方式的意义有两种：一是保险金通常小于保费，保险金信托可以发挥“杆杠作用”降低成立家族信托的资金门槛；二是委托人生前资金通过保单投资，不用考虑信托财产投资增值问题。从另一个角度看，把保单置入到信托中也可以利用信托协议进一步细化保险金的分配。

5、投融资信托

此信托可以解决既想做资产隔离又希望最大限度利用现有资产继续投资信托经营的企业家的矛盾。家族信托和信托贷款都是信托公司的常见业务，委托人成立家族信托之后，如果企业符合条件，可以由家族信托出资成立一个“单一信托计划”，再由该信托计家族划向自己企的业发放信托贷款，贷款期满本息原路返回至家族信托。

6、股权家族信托

股权信托很常见，多用于企业的跨境税务筹划财产，其本质就是以委托人持有企业股权作为家族信托财产，一般再约定将股权分红向家族成员分配的同时将该部分股权投票权授予符合约定条件的家族成员，实现家族企业完整传承。同时，家族信托也可以作为持股主体为企业家代持股票，部分解决自然人代持存在的控制权问题。